個股波動率與指數波動率差距創歷史新高，衝擊風險有多真實？

Question

## 美股個股與大盤波動率的歷史性背離預示著潛在的「衝擊」風險，其真實性已逼近 2000 年網路泡沫時期。

Accepted Answer

美銀全球股票衍生性商品研究團隊指出，標普 500 成分股波動率指數與 CBOE 波動率指數（VIX）之間的差距已創下歷史新高，這表明個股的實際波動幅度遠超大盤指數的波動幅度，這種現象與 2000 年網路泡沫破滅前的市場狀況高度相似，預示著市場可能面臨新一波的衝擊。